今日早盘水泥建材、工程建设、工程咨询服务等基建股走强。新城市(300778)20CM涨停，宁波富达(600724)、龙泉股份(002671)、海南瑞泽(002596)、三和管桩、上海港湾等多股一度涨停。
曾经录得25天16板的“妖股”浙江建投今日开盘一字涨停后，在11点14分打开涨停，现报24.14元，成交11.55亿元，换手率9.48%。
港股方面，建筑、水泥、钢铁、机械等板块大涨，海螺水泥(600585)涨6%、鞍钢股份涨4%。
基建适度超前发力态度再明确
4月26日，中央财经委员会第十一次会议召开。会议指出，党的十八大以来，我国在重大科技设施、水利工程、交通枢纽、信息基础设施、国家战略储备等方面取得了一批世界领先的成果，基础设施整体水平实现跨越式提升。同时，必须认识到，我国基础设施同国家发展和安全保障需要相比还不适应，全面加强基础设施建设，对保障国家安全，畅通国内大循环、促进国内国际双循环，扩大内需，推动高质量发展，都具有重大意义。
加强多轮驱动调动全社会力量，适度超前开展新老基建建设。会议强调要优化基础设施布局、结构、功能和发展模式，调动全社会力量，构建现代化基础设施体系;要立足长远，强化基础设施发展对国土空间开发保护、生产力布局和国家重大战略的支撑，加快新型基础设施建设，提升传统基础设施水平;要适度超前，布局有利于引领产业发展和维护国家安全的基础设施;要多轮驱动，发挥政府和市场、中央和地方、国有资本和社会资本多方面作用，分层分类加强基础设施建设。
加强交通、能源、水利等网络型基础设施建设，以及信息、科技、物流等产业升级基础设施建设。会议指出，要加强交通、能源、水利等网络型基础设施建设，把联网、补网、强链作为建设的重点，着力提升网络效益。加快建设国家综合立体交通网主骨架，加强沿海和内河港口航道规划建设，优化提升全国水运设施网络。发展分布式智能电网，建设一批新型绿色低碳能源基地，加快完善油气管网。加快构建国家水网主骨架和大动脉，推进重点水源、灌区、蓄滞洪区建设和现代化改造。
光大证券(601788)认为，会议强调的建设方向涵盖了新老基建，水网、路网、能源网络相关的方向最为受益。会议指出本轮基建投资的主要方向，即水网、路网、能源网络的搭建。中央层面牵头协调，解决基建面临的：1)要素审核(如用地指标、用能指标、环评等);2)资金来源;3)区域间规划协调等问题，上述问题的解决将有效推动基建项目快速落地。
此外，会议提及“引导社会资本参与市政设施投资运营(PPP 模式)”。社会资本的资金久期较短，并对项目回报率有较高要求;REITs作为权益性融资工具，将在很大程度上提升社会资本参与基建投资的热情。
投资标的方面，重点推荐：中国交建(601800)(港航疏浚国内NO.1，交通基建领先者，受益于REITs 价值重估)，中国建筑(我国建筑业龙头，房建地产业务格局优化改善)，中国中铁、中国铁建(轨道交通、城域铁路)，中国电建(601669)、中国能源建设(能源网络，水利建设)，中国中冶(601618)、中国化学(601117)等;东宏股份(603856)等管道公司(水利管网，市政管网)，华铁应急(工程设备租赁服务);建议关注：中油工程(600339)(油气主干网络)。
中信证券(600030)表示，高层强调全面加强基础设施建设，基建适度超前发力态度再明确。且从各省重点或重大项目建设计划和头部建筑企业订单增速来看，可落地的项目量充足，但疫情散发、雨水天气和部分地区资金到位情况不佳等因素一定程度影响了项目开工进度。随着疫情逐步好转，天气进入晴好时期，基建稳增长的落地见效将具备更好条件，头部建筑企业被延迟的需求有望在旺季集中兑现为收入增长弹性。维持工程服务行业“强于大市”评级。推荐低估值龙头中国建筑、中国中铁、鸿路钢构(002541)、东珠生态(603359)，建议关注中国交建、中国电建、中国能建、精工钢构(600496)、志特新材、山东路桥(000498)、华设集团、中天精装、安徽建工(600502)、中国海诚(002116)。
中金公司认为，在昨日召开的中央财经委员会第十一次会议基础上，结合近期央行下发的23条举措，我们认为有助保障基建项目和资金端的联合发力，加快推进十四五重大建设项目落地并形成实物工作量。
从最近情况看，今年一季度广义基建投资增速达10.5%，为2018年以来的最高点(不考虑去年上半年因低基数带来的基建高增长)，统计局数据显示今年一季度固投的政府预算内资金增速达34.7%，财政支出前置特征明显，后续资金支出增速或有所放缓。根据我们编制的基建跟踪指标体系，截至4月第3周基建的终端施工仍未明显改善，我们认为这或主要与疫情对施工和建材跨区域运输带来的阻隔有关，此外4月城投企业债券净融资也小幅回落。但如果疫情在今年5月得以缓解，结合近期利好政策的出台，基建实物投资有望在年内得以一定程度回补。
18只基建股业绩飘红
数据显示，所属同花顺(300033)行业为基建的股票有27只，公布2021年年报的有19股。其中，两股2021年营收突破万亿，分别为中国中铁和中国铁建;营收达到千亿级别的有两股，分别为中国交建和中国能建;四川路桥(600039)、安徽建工、隧道股份(600820)、山东路桥2021年营收超500亿元。
新疆交建(002941)净利润同比增长最多。新疆交建2021年实现营业收入116.18亿元，归属于上市公司股东的净利润2.53亿元，同比增长120.46%。新疆交建表示，公司营业总收入较上年同期增长62.73%，营业利润较上年同期增长96.86%，主要原因是2021年民洛项目、精阿项目、S21阿乌项目、将淖铁路项目等重点项目规模大，收入及利润较上年同期增长较多;2020年疫情暴发对公司大宗商品采购、物流、人员流动和业务拓展造成一定影响，致使成本增加，2021年公司经营受疫情影响较上年度较小。
仅天沃科技(002564)业绩亏损。2021年天沃科技实现营收68.07亿，净利润为-6.93亿，同比增长40.21%。天沃科技表示，报告期内公司费用受控，综合毛利额虽有所上升，能覆盖公司期间费用和研发费用，但由于公司能源工程板块收入不及预期、信用减值损失和资产减值损失有所增加，产生亏损。
